Struttura finanziaria

COIMA RES ha optato per una posizione prudente sulla leva finanziaria, restando al di sotto della soglia del 40% di LTV (l’attuale LTV netto si attesta al 34,5%).

Indebitamento e struttura finanziaria

Durata media ponderata del debito di 4,6 anni e costo medio ponderato «all-in» del debito sotto il 2,0%

PROGRESSIONE DEL LOAN TO VALUE1

Struttura del debito

Debt image

Debito lordo totale (luglio 2018) € 310m

Profilo di scadenza del debito lordo (€m) (dati al 31 dicembre 2018)

  • Operazione sul debito firmata il 16 luglio 2018 (pool di banche IMI, BNP Paribas, ING, Unicredit)
  • Nuovo debito per € 70,0 milioni per l'acquisizione Monte Rosa e Tocqueville
  • Rifinanziamento di € 149,3 milioni del debito esistente sul complesso Vodafone e Deutsche Bank
  • Scadenza a 5 anni
  • Il 31 ottobre 2018, firmato con UniCredit per € 27,0m finanziamento per l'acquisizione del Pavilion
  • Secured debt, 5 years maturity, 1.80% "all in" cost
  • Rimborsati € 47,9 milioni di debito relativi alla crescita dell'immobile Eurcenter nel dic-18

Di seguito si riporta la movimentazione dei finanziamenti al 31 dicembre 2018

(Euro migliaia) 31 dicembre 2017 Finanziamenti Effetto costo ammortizzato Rimborsi 31 dicembre 2018
COIMA RES SIIQ 148.034 101.367 (1.597) (680) 246.764
COIMA CORE FUND VI 72.661 - 52 (47.928) 24.785
COIMA RES SIINQ I 19.725 - 66 - 19.791
Debiti verso banche non correnti 240.420 101.367 (1.839) (48.608) 291.340
COIMA RES SIIQ 22.720 - - (22.720) -
Debiti verso banche correnti 22.720 - - 22.720 -

Al 31 dicembre 2018, la struttura di debito di COIMA RES consiste interamente di mutui bancari ipotecari relativi agli immobili.

(EURO MIGLIAIA) 31 dicembre 2018 Scadenza Tasso % Copertura
Vodafone, filiali Deutsche Bank - Linea Senior 147.140 16 luglio 2023 Eur 3M + 180 bps 70%
Monte Rosa, Tocqueville 69.086 16 luglio 2023 Eur 3M + 160 bps 72%
Pavilion 30.538 31 ottobre 2023
31 ottobre 2021
Eur 6M + 150 bps
Eur 6M + 130 bps
80%
Gioiaotto 24.784 31 marzo 2022 Eur 3M + 150 bps 100%
Deruta 19.792 16 gennaio 2022 Eur 3M + 160 bps 81%